第一章P2P网络借贷现象观察网络的发展无疑为市场上一大批的企业成立带来不小机遇，在互联网的带动下，逐渐由小数量的点对点模式企业扩大到几千家的规模。我们知道万事万物当量的积累达到了一定程度即使不发生质的变化也能在数量的累积中寻求客观存在的自然规律，互联网市场亦然。第一节网贷平台发展轨迹及特点一、P2P网络借贷在我国的发展背景对于我国的P2P发展来看，他在开始时是通过给一些民营企业进行小额度的贷款基础上开展起来的。在那个时代我国在工业，农业以及服务业等方面都刚刚起步，各项事业发展都尚未成熟，人民生活水平普遍较低，对物质需求极大但获取的渠道却是有限的，而像一些没有资产又想要以个人的名义做资本运作的人，就受到了大大的限制，在这种情况下，社会上自然就出现了少数“慈善者”，即把吸收来的现有的资金借给这些没有能力用自己的资本作抵押的普通人，以达到帮助困难户，拉小贫富差距的目的。其中在这期间国外银行以最有名的是默罕默德·尤努斯先生建立的名为格莱珉，他是位孟加拉人同时也是一名经济学家。作为一个具有公益性质的银行，其经营与运行模式和普通的银行基本一致，但不同的是在贷款这一方面，由于它的公益性决定在贷款时，贷款人享受无抵押无担保的货款，当然这些贷款的数额是有限制的，只是够他们做一些小本买卖，目的是帮助那些真正需要钱来维持生计的人，给他们一个能自主创业、自给自足的机会。这种方式很快被各国认可并采纳，以英、美最为迅速。而我们国家的经济起步较晚，在西方国家已经开始不断创新中我们才有了小额借贷这种最初始的模式，慢慢的一些中小企业开始发现除去银行之外的借贷路径，而这种方式似乎更合人心，伴随着我国市场经济的发展，随着我国中小企业的迅速成长与壮大，那么这种信贷市场也随着应运而生并且也逐步发展起来，比如出现地小额度进行贷款的公司、还有对投资进行担保形式的公司，因此对于国内经济开始发展的时期，小额借贷在市场当中站稳了一定得根基。加上全球信息化时代的到来，这些借贷公司进一步转变发展形式，将自身与互联网进行结合，由传统的线下实体向互联网+时代过渡，由此出现了P2P网络借贷平台。它具有较低的交易费用以及收集行业信息十分容易而且覆盖面广，因而它备受很多客户的青睐，进一步促进自身多样化的发展。在2007年的时候，这种新型的线上小额借贷借贷模式传入了中国，到2013年底达到第一个高峰，大体汇总结果来看，从事相关运营的网站的数量超过了300,在2018年2月的时候数量已经接近6000，通常线上平台选择的主要是一些小微客户，他们在贷款时往往缺少抵押物或者担保人、数额一般不大、借款的时间也比较短，于是他们利用这些平台在线上完成贷款业务的流程，符合条件核实后便可以进行资金运用流动与流出的交易平衡。这种线上业务平台都是在借助物联网的基础之上展开的，可以说是利用网站对客户进行金融相关业务的服务。它借助先进的信息技术，为想进行小额数目投资的一方以及贷款需求方建立了一座交易的桥梁，进一步增加借贷业务的交易量，使放置的暂不用的资金也增加了收益。这对投资方和需求方都利好的行为却为平台本身带来许多责任，一方面要接受行政部门的监管，另一方面要做好信用审查的工作，如果因为自身信用审查不过关，那么就直接导致投资者要全部承担风险，而平台本身也是难辞其咎的。二、网贷平台的特点首先，P2P不同于一般的商业性质的银行，它会伴随着市场的需求动向来调整自身的结构。就其房贷业务来说，在进行融资时银行等往往采取地是间接性方式而它是直接进行的。一般来说，通过中介作为债权人直接来进行借贷业务地开展的方式我们间接性的融资，其中最具有代表性的便是银行。而就像在国内现如今的流行的P2P平台，由借、贷直接进行借贷相关业务的形式我们称为直接性的融资，根据社会的需求自由发展，利用互联网的高效性快速配对，一旦有需求方在网上发布资金需求，平台便通过网络为其寻找供应方。这样做到好处是不需要进行银行冗杂的借货手续，由于它所展开的所有业务都是在线上进行的，因此这严重脱离了对于我国界定的通过中介来进行的模式，致使在监管缺乏严密性和法律体现的滞后性的情况下，产生了大量的问题平台，为金融秩序和社会秩序带来了困扰：其次，平台面向的对象更广泛，受资本市场融资压力的影响，传统的民间融资长期以来大都以中小企业为借贷主体，具有高收益性特点，其利用互联网市场的开放不断吸收，使得交易双方主体的范围不断更新扩大，从传统的中小型企业逐渐扩张至个人及家庭，借贷规模与范围急速扩大，导致借贷参与主体的多元化2特点，但借贷主体的多元化与广泛化也为借贷资金链断裂最终引发信用危机埋下伏笔，一旦发生风险危及主体范围将很难估量：最后，交易网络化，与传统民间借贷相比其最大的特点就是P2P网络借贷是利用互联网思维与互联网技术的民间融资活动。互联网的精神是平等、开放、互助、分享，这使得其在发展的时候能够不受地域与时间界限的限制，能够平等的实现网络借贷信息的分享：同时利用互联网技术在网络上完成比如借款原因及用户身份审核机制一般通过线上完成，交易信息的发布与获得，交易的产生及完成亦是利用互联网完成，即是利用互联网思维与技术实现的信息交互，资金流转等，但与此同时，在我国征信体系不完普的情况下，互联网上的借贷双方身份等信息识别受到限制，法律规制不明确化，传统金融均具有明确的法律规制，监管主体明确，相关立法相对成熟：传统民间借贷的立法也日益完善，虽然P2P网络借贷在本质上并没有改变其金融融资活动的法律性质，刑法仍然具有适用的空间：但是市场主体结构和市场竞争结构的变迁，新兴金融市场体系的形成对法律尤其是刑法的适用并不明确。三、网贷平台的衍生模式1.自融模式一些从事P2P的经营者，他们有时在平台上散发不真实的信息，为了引诱投资者大势渲染付高额的信息高来进行借款，以此达到在较短的时间内筹到巨额，用于自身生产经营，或用于营利性投资，或卷款潜逃。2.资金池所谓的资金池可以简单的说，就是把众多资本筹集到先前设定的器皿池当中，这种方式越来越受到更多人的接受。这些平台往往将产品冠以特定的名称，并列出这些产品固定的利息收入，承诺保本保息，并且很大部分投资人可以无条件随时赎回。其操作模式很简单，就是通过汇款将资金打入平台投资人的个人账户，通过短存长贷的方式拆标进行资金错配。运种模式看似没有问题，但是确是变相非法集资。跑路的平台基本都是资金池模式，通过借贷时间长短不同进行资金限期错配，以短存长贷的方式赚取利润。但是一旦没有更多的出借人的资金进入，则会导致资金断裂，从而严重危害投资人的利益，扰乱金融市场的稳定发展。3.P2P平台自我担保3